到期一筆放一筆

　　取消利率優(yōu)惠也許對(duì)市場(chǎng)來(lái)說(shuō)早已是預(yù)料中事，但對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)影響更大的是還是信貸資源的緊張。

　　不過(guò)某銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示， 個(gè)人住房貸款已經(jīng)變成雞肋。若考慮人工成本等因素，7折貸款利率對(duì)銀行來(lái)說(shuō)幾乎無(wú)利可圖，因此導(dǎo)致銀行現(xiàn)在審批很嚴(yán)，甚至不放7折優(yōu)惠的貸款，把有限的額度放到別處增加資產(chǎn)效益。

　　25日起，存款準(zhǔn)備金率再度上調(diào)0.5%，這是央行今年第二次上調(diào)國(guó)內(nèi)存款準(zhǔn)備金率。業(yè)內(nèi)人士表示，由于央行收緊流動(dòng)性，以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)上調(diào)資本充足率，現(xiàn)在很多中小商業(yè)銀行對(duì)信貸投放卡得非常緊，不敢再輕易增加風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比重。1月份的突擊放貸，很多分、支行全年的額度被擠占掉了，現(xiàn)在只能是當(dāng)天空出額度再繼續(xù)放款。

　　“這大大加大了住房貸款審批的難度�！蹦炽y行業(yè)內(nèi)人士指出，由于分行信貸額度緊張，行領(lǐng)導(dǎo)一般會(huì)“騰籠換鳥”，要求將空出的信貸資源向公司類優(yōu)質(zhì)客戶傾斜。從銀行盈利的角度來(lái)看，現(xiàn)在公司類貸款基本維持在基準(zhǔn)利率的水平，甚至個(gè)別溢價(jià)能力較弱的民營(yíng)企業(yè)，銀行還要將貸款利率上浮10%左右，但是反觀住房按揭貸款，利率20%左右的下浮，這顯然不利于商業(yè)銀行擴(kuò)大息差，改善其自身的盈利水平。

　　上調(diào)利率“避險(xiǎn)”

　　2009年以來(lái)，信貸資金大量進(jìn)入房地產(chǎn)市場(chǎng)，加速了樓市的回暖。現(xiàn)在房地產(chǎn)市場(chǎng)信貸投放在總體信貸中占據(jù)近3成的比例。其中，從去年以來(lái)，居民戶中長(zhǎng)期貸款增加2.04萬(wàn)億元，占全部新增貸款的比重約19%。此外，去年以來(lái)，月度新增居民中長(zhǎng)期貸款基本保持上漲的趨勢(shì)，在新增貸款中的比重在持續(xù)擴(kuò)大。

　　而根據(jù)國(guó)際經(jīng)驗(yàn)看，隨著一國(guó)銀行貸款在房地產(chǎn)業(yè)集中度的增加，特別是銀行的不審慎行為和沖動(dòng)放貸，會(huì)導(dǎo)致其中蘊(yùn)含的金融風(fēng)險(xiǎn)逐漸凸顯；房?jī)r(jià)逐漸攀升產(chǎn)生房地產(chǎn)泡沫的過(guò)程中，往往會(huì)導(dǎo)致銀行不良貸款的同步上升。

　　而在2009年底，監(jiān)管機(jī)構(gòu)已經(jīng)要求銀行對(duì)2008年11月1日到2009年10月30日發(fā)放的房地產(chǎn)授信業(yè)務(wù)進(jìn)行排查，消除風(fēng)險(xiǎn)隱患。而今年一季度銀監(jiān)會(huì)召開(kāi)的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析會(huì)上，對(duì)于房地產(chǎn)信貸增長(zhǎng)背后所蘊(yùn)含的風(fēng)險(xiǎn)也是“著墨最多”。分析人士表示，這可能與商業(yè)銀行內(nèi)部進(jìn)行的壓力測(cè)試結(jié)果不容樂(lè)觀相聯(lián)系。

　　中國(guó)證券報(bào)記者了解到，像中行、建行等房貸業(yè)務(wù)占比較高的國(guó)有大型商業(yè)銀行，已經(jīng)開(kāi)始適當(dāng)壓縮房貸業(yè)務(wù)比重了。某中行人士告訴記者，現(xiàn)在一線城市的房地產(chǎn)泡沫已經(jīng)比較明顯，為了防范可能的風(fēng)險(xiǎn)，該行更為看重二、三線城市的房地產(chǎn)市場(chǎng)業(yè)務(wù)拓展。

　　隨著大行對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)的收縮，某些股份制銀行卻對(duì)房地產(chǎn)行業(yè)表示出了一定的興趣。某股份制銀行個(gè)貸部負(fù)責(zé)人直言，今年全行將房地產(chǎn)貸款作為業(yè)務(wù)拓展的重點(diǎn)�！皣�(guó)有大型商業(yè)銀行的適當(dāng)退出，正好為中小銀行的進(jìn)入創(chuàng)造了市場(chǎng)空間�！�

　　他說(shuō)，此前我行房地產(chǎn)貸款只占到了貸款比重的10%左右，全行準(zhǔn)備利用這個(gè)機(jī)會(huì)搶占市場(chǎng)份額。對(duì)于房地產(chǎn)市場(chǎng)中所蘊(yùn)含的風(fēng)險(xiǎn)，該負(fù)責(zé)人表示，“現(xiàn)在銀行也是走一步看一步，如果兩會(huì)后，房地產(chǎn)市場(chǎng)真的出現(xiàn)調(diào)整，我們的年初計(jì)劃也會(huì)隨之改變�！�