算賬篇

　　【存款利息賬】

　　1萬(wàn)元一年期存款利息比之前少了6.3元

　　這次存款利率的下降是央行自2002年以來(lái)的第一次，對(duì)于廣大銀行儲(chǔ)戶來(lái)說(shuō)，利率下降意味著銀行存款收益的縮水。不過(guò)，伴隨著利率的下降，今年以來(lái)廣大儲(chǔ)戶一直盼望的“取消存款利息稅”這一次終于變成了現(xiàn)實(shí)，以一年期存款利率為例，降息后的利率為3.87%，儲(chǔ)戶1萬(wàn)元存銀行一年期存款可以拿到387元利息，不用再交納5%、也就是19.35元的利息稅了。與下降存款利率之前的1萬(wàn)元存銀行一年期存款的利息相比，1萬(wàn)元×4.14%×（1-5%)=393.3元，這次下降存款利率和取消利息稅后，儲(chǔ)戶1萬(wàn)元存銀行一年期存款的利息只比之前少了6.3元。因此，新政對(duì)銀行普通儲(chǔ)戶的影響實(shí)際還是很小的。

　　對(duì)于那些習(xí)慣把錢存為活期的儲(chǔ)戶來(lái)說(shuō)，則根本沒(méi)有影響，因?yàn)檫@次活期利率沒(méi)有調(diào)整，仍為0.72%。但利率稅免掉，實(shí)際收益增加了。

　　【購(gòu)房貸款賬】

　　商業(yè)房貸：50萬(wàn)貸20年，每月少還67.46元

　　央行降息前，5年期商業(yè)房貸利率為7.74%，優(yōu)惠15%后為6.579%。那么貸款50萬(wàn)、20年，按等額本息計(jì)算方法，每月還款額為3751.16元，總利息為400277.64元。而央行降息后，5年期商業(yè)房貸利率變成7.47%，優(yōu)惠后為6.3495%，那么同樣的貸款，每月還款額變成3683.7元，總利息為384087.14元，這意味著客戶每月將少還67.46元，而他的房貸總利息則少了16190.5元。如果按等額本金計(jì)算方法，降息前客戶利息總額為330320.63元，比降息后利息總額318797.81元多出了11522.82元。

　　公積金貸款：20萬(wàn)貸10年，每月少還26.39元

　　央行降息前，5年期公積金貸款利率為5.13%，而降息后為4.86%。那么一筆貸款20萬(wàn)、10年的公積金房貸，按等額本息計(jì)算，原來(lái)每月還款為2134.04元，利息總計(jì)56085元。此次降息后變?yōu)?107.65元和52918.06元。也就是說(shuō)，客戶每月少還26.39元，而總利息則少了3166.94元。如果按等額本金計(jì)算方法，降息后客戶利息總額為49005元，比之前的51727.50元少了2722.5元。

　　什么時(shí)候獲益？對(duì)于那些房貸利率調(diào)整時(shí)間“從次年1月1日起隨央行貸款利率調(diào)整”的購(gòu)房人來(lái)說(shuō)，明年1月1日起月供將會(huì)有所減少，而對(duì)于那些房貸利率調(diào)整時(shí)間“從次月起隨央行貸款利率調(diào)整”的購(gòu)房人來(lái)說(shuō)，11月份就可以享受到利率下降的好處了。

　　理財(cái)篇

　　固定收益類產(chǎn)品收益將下降

　　“央行下調(diào)存貸款利率對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品肯定有一定影響�！闭猩蹄y行南京分行財(cái)富管理中心胡燚經(jīng)理表示：“利率下調(diào)后，固定收益類產(chǎn)品收益未來(lái)難免會(huì)下降�！彼�告訴記者，目前固定收益類產(chǎn)品主要是一些投資于債券、票據(jù)和信貸資產(chǎn)的產(chǎn)品，由于存貸款利率同時(shí)下降，因此市場(chǎng)利率肯定也會(huì)下降，影響到產(chǎn)品收益。不過(guò)，他也表示，由于目前銀行存貸利差還比較大，因此對(duì)于投資者已經(jīng)購(gòu)買的這類理財(cái)產(chǎn)品來(lái)說(shuō)，銀行還是有能力給投資者兌現(xiàn)之前承諾的收益率的。但是今后銀行新推出的這類理財(cái)產(chǎn)品，預(yù)期收益率肯定不再會(huì)有這么高了。

　　“在目前股市前景不明朗的情況下，購(gòu)買債券類理財(cái)產(chǎn)品或基金，應(yīng)該還是投資者比較明智的選擇。”胡經(jīng)理告訴記者，如果明年我國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步放緩，央行將會(huì)有更大的降息空間，交易所上市債券有望繼續(xù)上漲。業(yè)內(nèi)人士告訴記者，要參與交易所上市債券的買賣，可以有兩種途徑；一是通過(guò)個(gè)人的證券賬戶直接在交易所購(gòu)買，二是通過(guò)購(gòu)買基金公司發(fā)行的債券型基金，間接買賣這些債券。

　　樓市篇

　　專家認(rèn)為對(duì)樓市刺激作用不大

　　央行又降低貸款利率，南京市民張先生對(duì)降息卻不以為然，他告訴記者，自己一直打算把目前住的房子再換大一點(diǎn)，這次降息雖然能減輕貸款人還貸壓力，但畢竟很有限，因?yàn)槟壳澳暇┑姆績(jī)r(jià)與自己的收入比，還是比較高的，自己還是等等看再說(shuō)。

　　南京一房地產(chǎn)公司負(fù)責(zé)人昨晚接受記者采訪時(shí)表示，央行降息后，開(kāi)發(fā)商的貸款利率也降低了，這相當(dāng)于降低了房地產(chǎn)企業(yè)的生產(chǎn)成本，會(huì)緩解企業(yè)的資金壓力。他認(rèn)為，在目前房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)低迷的情況下，央行降息對(duì)保持房地產(chǎn)市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展，防止一些中小企業(yè)因資金鏈斷裂有著積極作用。

　　降息對(duì)樓市的刺激作用有多大？南京某銀行房貸部門負(fù)責(zé)人認(rèn)為，這次央行動(dòng)作，應(yīng)該說(shuō)是一個(gè)明顯的松動(dòng)銀根的信號(hào)，但是央行針對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)的金融政策卻沒(méi)有明顯改變。因?yàn)槟壳坝绊懛康禺a(chǎn)市場(chǎng)的最核心金融政策是：銀行對(duì)購(gòu)買第二套房的貸款人的利率要上浮10%。很多人就是因?yàn)檫@個(gè)政策被擋在房地產(chǎn)市場(chǎng)之外了，因此它才是影響樓市的“命門”，降低貸款利率與之相比，顯得有些微不足道。只要這個(gè)政策不變，央行再怎么松動(dòng)銀根，樓市也不大可能有明顯好轉(zhuǎn)。 陳春林

　　暫免5%的利息稅后

　　1萬(wàn)元存款各檔次利息

　　三個(gè)月 3.15% 315元

　　半年 3.51% 351元

　　一年 3.87% 387元

　　兩年 4.41% 441元

　　三年 5.13% 513元

　　五年 5.58% 558元